衍生品業(yè)務部函[2015]21號
 

各期權經(jīng)營機構：
 

　　近期，上海證券交易所（以下簡稱“本所”）陸續(xù)接到期權經(jīng)營機構就持倉限額管理工作提出一些疑問，現(xiàn)將有關情況說明如下：
 

　　一、 關于自有資產(chǎn)余額的計算問題。本所2015年5月3日發(fā)布的《關于上證50ETF期權持倉限額調整有關事項的通知》（以下簡稱《通知》）中，明確自有資產(chǎn)余額指投資者托管在該期權經(jīng)營機構的證券市值與資金賬戶可用余額（不含通過融資融券交易融入的證券和資金）。其中，證券市值包括期權合約市值，計算方法為：期權合約市值=∑期權合約實時成交價或最新結算價×合約單位×合約張數(shù)×（±1）。當投資者持有權利倉時，期權合約市值計為正值；當投資者持有義務倉時，期權合約市值計為負值。
 

　　二、 關于持倉限額調整是否需要客戶申請的問題。投資者符合《通知》規(guī)定的權利倉持倉限額調整條件的，期權經(jīng)營機構應當及時、主動為投資者進行相應的持倉限額調整，無需投資者提交申請，并盡快將持倉限額調整的情況通知到客戶。
 

　　特此說明。
 

　　上海證券交易所衍生品業(yè)務部

　　二〇一五年六月一日